lunes, 21 de marzo de 2016

Diario económico-bursátil 21marzo

Diario económico-bursátil
21marzo

Cierre del viernes de los mercados europeos
Vencimiento fuera... y ahora nos fijamos en las vacaciones
Sesión alcista en Europa pero lejos de máximos del mes
Con un resultado del vencimiento trimestral de derivados incierto por el efecto negativo del encarecimiento del € para las exportadoras.
Por el contrario, la fuerte bajada del US$ ha facilitado una fuerte subida del S&P500, que ha superado la media de 200 sesiones del S&P, que ha pasado de fuerte resistencia a soporte de ahora en adelante
La semana que viene el mercado será libre pero entramos en zona de vacaciones, así que no salimos de la incertidumbre del BCE, para después la FED y el vencimiento de hoy… para meternos en vacaciones
Así que todos atentos a los efectos de otros mercados como la fortaleza del crudo y la repercusión en las expectativas sobre la inflación.
http://www.estrategiasdeinversion.com/carpatos/cierre-vencimiento-fuera-ahora-nos-fijamos-vacaciones-311830

Opinión personal
Han sido unos días muy importantes con conclusiones muy claras:
El BCE hizo lo esperado (Política monetaria muy laxa)
Mientras la FED hizo menos de lo temido (menos subida de intereses para el año)
---à Fuerte bajada del US$
---à Fuerte subida del €

---à
1.-Ello ha hecho posible que el S&P500 ha superado claramente su media de 200 sesiones (que de ser fuerte resistencia, podemos decir que ahora se ha convertido en soporte):

2.-Por el contrario, las Bolsas europeas tienen un recorrido alcista menor
Vean cómo el DAX está muy lejos todavía de su media de 200 sesiones

3.-Vemos que el spread entre los índices norteamericanos y los europeos sigue aumentando mes tras mes desde abril 2015
Vean gráfico DJ vs DAX:




DAX/IBEX TOTAL RETURN (CON DIVIDENDOS)

Al ser ambos índices homogéneos (ambos con dividendos), creo interesante ver la conjunta evolución de ambos, y, poder así obtener su spread desde una fecha concreta (sus máximos históricos)
La realidad es que, desde sus máximos históricos del 14abril2015...
*El IBEX CON DIVIDENDOS, al cierre de ayer ha bajado 21,13% (desde 28.582,7)
*El DAX, al cierre de ayer, ha bajado 19,69% (desde 12.390,75)
---> el spread entre el DAX y el IBEX comparable (el IBEX CON DIVIDENDOS) ha subido a 144 pb desde abril 2015 (más que el spread de la deuda soberana)







Cierre del viernes del IBEX
(gráfico con base 5 horas)
Muestra el rally desde 11 febrero (+16,84% que el cierre 7.746,3 del 11febrero2016)
(gráfico con base semanal)
(Muestra tendencia a medio plazo... clara tendencia bajista desde el 10.928,3 del 4diciembre2015 = -17,18%)
(gráfico con base mensual)
(Muestra tendencia a largo plazo... estamos a sólo 24,68% del 6.817,4 del mínimo 9marzo2009)
 Cierre ayer (con horario extendido) FUTURO IBEX ABRIL
(gráfico con base 5 minutos)
Evolución diaria del FUTURO IBEX en el último mes
Como pueden ver en la evolución últimos 30 días...
El cierre de ayer es:
***+10,14% mensual
***-5,63% en el año 2016 (9.544,2fin2015)
***-19,47% interanual
***-20,99% desde el 13abril2015 (11.884,6)

Mundo Hedge Fund
El saldo de las instituciones al cierre del jueves sigue siendo comprador y se recupera un poco. Sigue siendo favorable para el mercado y veremos en los próximos días qué han hecho en el vencimiento y tras él, que es importante.

Pivot Points
http://www.estrategiasdeinversion.com/carpatos/pivot-points-varios-futuros-sobre-indices-europa-bund-311842



Apertura de los mercados europeos
Se espera una apertura a la baja en Europa-
Estos son los factores a considerar.
1- Una Europa, que lo está haciendo regularmente peor que Wall Street de forma constante. De hecho el viernes EEUU cerró bien, con el S&P 500 moviéndose claramente por encima de su media de 200, aunque eso sí dentro de una gran sobrecompra.
Los sectoriales de salud y financiero fueron los que mandaron en la subida.
2.-A destacar que el indicador de volatilidad VIX bajó a 14,02 el menor nivel desde el 18 de agosto.
3- Puede que a Europa le esté perjudicando en la apertura un fenómeno habitual que suele aparecer los lunes tras el viernes de vencimiento trimestral de derivados. Suele ser bajista, porque en el vencimiento más de uno hace grandes esfuerzos para cerrar lo más arriba posible.
4- No obstante el principal factor bajista del día es, con diferencia, el petróleo, que lleva desde la tarde del viernes una caída en picado. Desde más de 41 que estaba el viernes está ya por debajo de 39 claramente, y esto vuelve a poner nerviosos a los sectores afectados.
5- En cuanto a la sesión en Asia, tenemos festivo en Japón, y en China se ha subido el 2,2%. Y ello gracias a comentarios positivos del gobierno, y a que han se han vuelto a autorizar, bajo determinadas circunstancias, algunas de las órdenes apalancadas que se prohibieron en su momento.

Opinión personal
Apertura con hueco bajista
Después subiremos para consolidar
Pero con cierre bajista 

Pongo 2 órdenes de 2 contratos cada una
*compra en 8.936
*venta en 9.090




Estaba tan seguro de que hoy iba a tener el recorrido que señalé...
Que me levanté más temprano para publicar el Diario, aunque fuera sin los gráficos (aunque SI con los Pivot Points).

Siento mucho que pocos hayan podido ver el Diario al inicio







3 comentarios:

  1. Creo que el fin de semana se ha escapado todo Madrid hacia las costas y la procesiones de Semana Santa. Si no recuerdo mal, esta semana tienen vacaciones escolares en la Comunidad de Madrid.

    Poca participación va a haber hasta que terminen fiestas.

    En cuanto a tu operativa, pues tu compra se materializó en los mínimos de hoy y la venta casi en los máximos. Siempre, después de una onda tercera al alza aparece una cuarta onda a la baja. El viernes alcanzamos la cima de una tercera onda y hoy hemos abierto produciendo la cuarta. Ahora, los máximos de hoy pueden ser tanto una onda b de esa onda cuarta o una onda quinta.

    Lo importante de esto es el fondo de la onda cuarta, que pueden haber sido los mínimos de hoy, y si estamos en la onda quinta, cuando esta termine cederemos, según la teoría, hacia los mínimos de hoy. Si por el contrario, la onda cuarta no ha terminado y los máximos de hoy son su onda b, pues falta una onda c a la baja que presumiblemente no alcanzará los mínimos de hoy, para después girar al alza y alcanzar nuevos máximos con la onda quinta. Tras esa quinta cederíamos a los mínimos de hoy, según la teoría, pero supongo que sin violencia.

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    1. En el último estudio sobre IBEX hecho en el blog de estudiosbolsa, al que se puede acceder desde este mismo blog, la última etiqueta es un iii azul. Esa es la onda tercera a que he hecho referencia, la caída posterior junto con la de hoy es la onda cuarta o parte de esa onda cuarta. Si es parte, entonces los máximos de hoy son onda b, y la caída anterior onda a, faltando una onda c a la baja. En cambio, si la onda cuarta ha terminado con la caída de hoy, podemos estar construyendo la onda quinta.

      Espero quede así más claro lo que he intentado explicar antes, en particular para quienes se pierden en los recuentos de ondas de Elliott.

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    2. En el Diario puse la compra y la venta correctamente...
      Espero que alguien lo haya podido seguir...

      Aunque parezca increíble, yo NO he podido hacerlo.
      Por problemas técnicos (el portátil no tiene memorizados mi sistema y sus aplicaciones de Renta 4)...
      Al ver que se me escapaba la compra...
      intenté pillar la venta...
      sin seguir correctamente mi sistema...
      y metí la pata.
      Grrr...

      Ni un principiante lo hubiera hecho peor...
      Siempre hay días que lo haces todo al revés.

      Vaya palo me he llevado !!


      Mañana procuraré calcular bien el inicio de la sesión.
      A ver si mañana hago diana como hoy...
      aunque será más difícil, porque seguro que los datos del avance de los PMI Compuestos de marzo de Francia (08:00), Alemania (08:30) y Eurozona (09:00) influirán a las negociaciones al inicio de la sesión.

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